Võimalik on ühe huvitava pildi tekkimine (juba augusti lõpus).

Vaatasin graafikuid ja kuude graafikul hakkas silma, et on tekkinud huvitav olukord. Ise nimetan ja panen kirja seda "valmisolek MACDh lahknemiseks". See kuu lõpp ilmselt siin midagi suurt ei muutu ja kui järgmine kuu oleks natuke nõrgem, siis võikski see realiseeruda.

Selleks oleks siis vaja, et järgmine kuu oleks nii nõrk (see ei pea ilmselt palju olema - selle kuu lõpus saaks juba matemaatiliselt välja arvutada, millise S&P taseme juures see lahknevus tekiks), et MACD histogram pöörduks allapoole. See punane ring on mul graafikutel märgiks, et selles kohas tuleb jälgida võimaliku lahknevuse tekkimist.

Lahknevus lahknevuseks, kuid vaatasin, millal mind huvitav lahknevus on olnud ajaloos. Ma vaatan siis lisaks MACD histogramile veel ka MACD joonte lahknevust. Kui on histogrami lahknevus, aga joonte puhul mitte, siis on pilt sobiv kolmanda laine jaoks ja õige lahknevus tuleb alles peale viiendat. Ja ma avastasin - sellist asja on S&P 500 ajaloo jooksul olnud väga vähe. Kusjuures siis on tulnud tõsine korrektsioon turul.

2007. aasta on näha samal graafikul: sellise lahknevusega algas langus 57.7%.

Tegelikult on olnud selge selline lahknevus veel vaid 1973. aastal. Siis oli langus ca 50%.Kui vaadata MACDh lahknevusi, siis neid võib leida rohkem. Ka toetab neid mõnel juhul MACD joonte lahknevus. Aga alati ei pruugi lainete arv valmis olla (selles on muidugi väga raske reaalajas kindel olla, sest võib olla 3-ne b-laine üles, nagu 2007. aaasta või äkki ka praegu). Ka siin graafikul on enne märgituid lausa 2 korda lahknevus.

Rääkides praegusest olukorrast, siis minu arvates ei tule korrektsioon niimoodi sügavusse. Kui see üldse tuleb - seni on selleks ju vaid valmisolek tekkimas. Edasi võib asi minna hoopis teistmoodi. Ei tasu unustada, et maailmas on järjest rohkem tekkinud võistlus, et kes suudab rohkem raha trükkida. See avaldub ilmselt mingil hetkel turu paraboolse tõusuna.

Vaadates neid graafikuid tegin pildi ka 2009. aasta põhjast. See oli minu aktiivse töötegemise ajal. Olin isegi pea maaklerikontot avamas. Loomulikult ei teadnud ma midagi analüüsist, millest ma praegu siin kirjutan. Aga 2009. põhi tehti selge 5-lise ja ilusa lahknevusega nädalate graafiku peal. On küllalt tõenäoline, et meie elu ajal nii selget põhja enam ei tule.

Korrastasin S&P futuuri graafikut

Mul oli aja jooksul kogunenud graafikule igasugust risu (erinevaid lugemisi, erinevaid fibe jne.). Mõned määratud vaid lokaalseks (lühemale ajaperioodile, jooned mitte pikendatuks jne.), kuid graafik oli juba pea loetamatu. Võtsin asja natuke puhtamaks. Seda päevade graafikut julgen juba jagada.

 

 

Viimased päevad oleme tulnud hoogsalt alla. See on välistanud kiirema ülesmineku. Esimene tõenäoliseks pidada võiv lugemine on siin graafikul. Selle järgi oli kevadel kolmnurk, mis lõppes mai algul. Sealt edasi algas üles lõpudiagonaal, mille esimene laine sai valmis septembris. Praegu on asi "seda nägu", et tehakse ring-c neljandat osalainet. See peaks nii kaua venima, et võimaldaks peale seda tuleval põhjal teha lahkneva põhja. St., et neljanda laine jooksul hooindikaatorid normaliseeruvad (reset), ning siis viienda laine lõpuks ei tule indikaatorid enam nii alla, kui need olid kolmanda laine lõpus.

Lõpudiagonaalide puhul teeb asja raskeks see, et need koosnevad 3-stest lainetest. Kui me teeme alla 5-se ja läheme ülesse 3-sega, siis see ei tähenda, et järgmine alla tuleks 5-ne ja me läheksime nüüd tehtavast põhjast allapoole (see oleks alternatiivne lugemine). Lõpudiagonaali osalaine on üldiselt 3-3-5. Seega peale nüüd tehtava 5-lise põhja võib eeldada, et minnakse ülesse, kuni sellest põhjast alla läbi ei vajuta. Siis on alternatiivne lugemine.

Alternatiiv. 

2018 algusest tuli alla laine A, septembrini läks üles B ja peale seda algas alla C. See on selline jaotus, millest ma siin ka eespool olen kirjutanud.

Äkki läheme ikka veel uuele tipule ülesse

Kirjutasin mõni päev tagasi, et on reaalne variant selleks, et tipp (b) on tehtud. Aga paljud arvestatavad analüütikud arvavad ka, et tuleb uus tipp. Selle põhjenduseks on toodud pea ainult tasemeid ja arvamust, et pulliturul võiks asi ülessepoole minna. Standartse MACD analüüsi järgi tundub hoog olevat 3/C ajal väiksem kui alguses. Aga minu meetodi puhul, millest püüan kirjutada jutukeses "Kaupleme laineid" on võimalik nähe, et see tipp on hoogsam kui eelmine. Selline vaatamine on natuke harjumatum, kuid peab harjutama (muutma harjumuseks iga graafiku puhul). Illustratsiooniks S&P futuuri tunnine graafik:

S&P pilt

Oleme jaanuari lõpust korrigeeruvas üles-alla liikumises. Siin graafikul on peal ka üks lugemine, kuid isegi praegu ei saa veel selle laine 4 mustris mingit pidi kindel olla. Selle lugemise järgi on käimas (c) of ring-c of 4.
See graafik on tunnine, sest tahtsin näidata MACD "kokkujooksmist" selles mõõtkavas. Väga suure tõenäosusega võib öelda, et see korrigeeruv laine on läbi, kui me ülemisest joonest püsivalt läbi murrame ning ilmselt me enne seda alumise joone alla ei vaju. Vaatame!

Kuld on väga kriitilise taseme lähedal huvitavate signaalidega

Eile õhtul lõpetas kulla ETF GLD nii päeva kui ka nädala graafikul 200SMA peale toetudes. Nädala puhul võiks enne nädala lõppu toimuda muidugi veel allapoole liikumine ja kui lõpuks praegusele tasemele tagasi jõutaks, oleks tegemist ikka toetumisega sellele joonele.
4h graafikul tuli täna hommikul aga MACDh lahknemine (Elder). 4h peal on see tugev signaal. Graafikul on veel 1, mis tähendab, et W5 saab pikemaks kui W3 - seega ei sobi enam, et 14. juunist (graafikul ca 12:00 märgil) alla oleks lõppemas C, kuna selle sees W3 jääks kõige lühemaks. See pole EW reeglitega kooskõlas.

Kas praegu toimuvat väärismetallide langust võis algusest peale näha?

Viimase pooleteist aasta jooksul olen väärismetallide ja nende analüüside jälgimisel jõudnud järeldusele, et nende emotsionaalselt kauplevate varade analüüsimine on väga raske. Lainete lugemine on pea kõigil analüütikutel reaalajas "metsas".
Olen siin kirjutanud korduvalt Eestiga seotud Alexander Elder'i kirjeldatud MACDh lahknevuse signaalist. Vahepeal ma seda väga ei jälginud, kuid viimasel ajal on see näidanud signaale olukordades, mil tasemete ja fibonacci (ja ka muude signaalide, nagu nt. MACD lahknevuse) järgi ei suudeta midagi kindlalt öelda

Kolm graafikut:

Kuld

Hõbe

Kullatootjad - GDX

P.S. Hr. Elder on juuni alguses Eestis õpetamas.

Aasta lõpu seis

Aasta lõpus olen ma palju mõelnud mu koostatud analüüside (millest mõningaid olen ka siin jaganud) osale tegutsemises turul. Analüüs ei ole minu jaoks asi omaette.

Analysis is not an end in itself, unless you get a job as an analyst for a company. Our job as traders is to make decisions to buy, sell, or stand aside on the basis of our analysis.

Alexander Elder. "Come Into My Trading Room: A Complete Guide to Trading"

Asi on nimelt selles, et on võimalus, et ka väga hea analüüsiga ei teeni raha, samas võib palju halvemaga teenida. Selle kohta on mul viimastel kuudel olnud lemmikuks tsitaat, mis sobib ka laiemalt juhiseks elus.

Life and trading are about doing the right thing, not about being right.

Essen, Mercedes Oestermann Van. "The Buddhist Trader"

Praegusel hetkel on mul arusaam, et piisav analüüs on hea eeldus järgmiseks sammuks, milleks on rutiinne õige tegutsemine turul. Siia on segatud palju psühholoogiat, distsipliini jne. Kasutatavad analüüsi meetodid ja ka juba mõningane kogemus nende kasutamisel peaks olema piisav, et edasi minna. 

Aga tagasi turgude juurde. Lubasin paar päeva tagasi kirjutada väärismetallidest, kui pilt selgem on ja rohkem aega arvuti taga olen. Pühade ajal olen rahulikumalt arvuti taga, kuid pilt veel kahjuks selgem ei ole. Aasta viimaste päevade liikumine ei andnud mingit kinnitust stsenaariumile, et põhi on tehtud. Pigem lisas sellesse versiooni kahtlusi (kuigi päris ei välistanud).

Mis siis lubaks, et põhi on tehtud? Kõigi kolme vara päevade graafikud pöörasid enne jõulusid ülesse selleks sobivatelt tasemetelt. Kõigil olid graafikul ka lahknevused (divergence), eriti pööran tähelepanu MACDh positiivsele lahknevusele (roheline nool graafikutel). Selle lahknevusega on aga see asi, et sageli ei teki ta ainult üks kord. Elder soovitab oma sellest lahknevusest kirjutatud raamatus eelnevast hinnapõhjast läbi vajumisel positsioonist väljuda (mõnel juhul isegi vastassuunda kaubelda) ning oodata uut signaali juba parema hinna juures.

Kuld:

Hõbe:

Kullatootjad:

Igal graafikul on MACD peal roheline nool, mis näitab MACD histogramil olnud positiivset lahknevust. Huvitav on ka, et ajaliselt on potentsiaalne põhi kullatootjatel 0.618 korda tõus, hõbedal paar päeva peale võrdsust ja kullal 0.864 (ka üks kuldlõikest tuletatud arv).

Kullal läks langus päris täpselt 0.764 vastu (sellest võib teoreetiliselt minna alla ka kuni tõusva laine alguseni, kuid suuremaid korrektsioone ei peeta enam nii suure tõenäosusega lugemisteks). Hõbe tegi pea täpselt C = 1.382 * A. 

Ülesse minekul on kuld läinud läbi BB keskmise, justkui seda pealtpoolt kontrollimas (seni seega OK), hõbedal jäi aga vastupanuks 13EMA, mis on karune näitaja. Kullatootjad on aga kõige suurema hooga ülesse läinud - siin on vastupanuks langeva trendikanali vastupanujoon (ca samas kohas ka Bollinger Bands'ide ülemine joon). Sellises kohas on isegi juhul, mil hiljem edasi üles minnakse, sobilik oodata mingitki korrektsiooni (pidurdumist). 

Nende graafikute järgi võiks siis päris lugeda, et põhi on tehtud (kuigi korrektsioonile omaselt oli languse struktuur piisavalt ebaselge ja ei saa kindlalt väita, et põhi oleks olnud korrapärane piisavate lainete arvuga). Milles siis on probleem? Kui minna väiksema ajaperioodi graafikuid vaatama, siis ei ole olnud väärismetallide tõusu algusele tüüpiliselt tõus impulsslainele omase struktuuriga, mis annaks kindlust (ootust struktuurile ja tasemetele). Ei olda veel mindud läbi tasemetest, mis välistaksid tõusu lugemise 4. laine korrektsiooniks (millele peaks järgnema veel 5. laine alla). Kõige hoogsamalt tõusnud kullatootjad (GDX) on teinud 3 lainet üles, säilitades võimaluse, et tegemist on ainult 4. lainega. Kui mindaks läbi vana aasta lõpus tehtud tippudest, oleks ülesse 5 lainet, mis ei ole enam sobilik korrektsiooniks. Korrektsioon võiks olla 5-3-5 lainet, kuid siis saab vaadata juba, kas võimaliku teise 5 tipp ei lähe liiga kaugele ülesse. Hetkel on GDX lähenemas languses tasemetele, mille puhul muutub kahtlaseks jätkamine ülespoole. Kullaga on hetkel sama - kui tullakse alla edasi, siis jääb ülesse järele 3 lainet. Hõbeda puhul kipuvad analüütikud ka juba arvama, et tehti 3 üles ja nüüd minnakse uuele põhjale. Mul on tõmmatud graafikul üks kanal, mille sees ülesse liikudes võiks tulla veel alguse diagonaal (LD). Teoreetiliselt ei pruugi see LD liikuda kanalis, kuid tulles allapoole eelmist põhja 2/B (punase joone algus) on selge, et minnakse tegema uut põhja.

Siin oleks võimalikuks tõusu stsenaariumiks (kahjuks hetkel peab seda alternatiivseks pidama): langetakse suts kuni lilla 0.764 tasemeni, siis tehakse reedesest tipust kõrgem tipp (saaks valmis LD 5-lainelisena), siis korrigeerutakse 20-ndast alanud tõusu piires ja tehakse seejärel uus tipp. Selle puhul oleks võimalik küll ka suurem korrektsioon ülesse, kuid selle kolmas osa peaks olema omakorda 5-laineline ja tõusu suurusjärgus vähemalt esialgse LD-ga. Nii kaua, kui seda aga pole toimunud, võib eeldada, et tehakse uus põhi.

Kokkuvõtvalt väärismetallidest: võivad küll ülesse minna, kui ...

Ootame siis selle "kui" ära.

Seis indeksitega.

S&P 500 tegi reede päeva lõpul liikumist, mis mõningate arvates tähendas juba, et korrektsioon sai läbi. Ise ma reede õhtul asja nii hoolega ei jälginud, kuid 2. jaanuari õhtul plaanin futuuride avanemisel asja täpselt jälgida.

 Mul oli kuu algul arvamine, et tehakse väike tõus, siis korrektsioon ja jõuluteks (aasta lõpuks) tuleb veel uus ralli. Nii palju siis aja prognoosimisest - ei tulnud. Samas on mingi variandina korrektsioon pea täpselt valmis.

Panen kõigepealt eelmise aasta kohta käiva päevade graafiku. Siis algas nimelt suurem laine V. Selle lõpuks oleks siis [5] koht (hind). Peale seda on kerge küsimus: üks variant oleks, et siis lõppeks 3. laine 2009. aasta põhjast, tehtaks korrektsioon IV sisse ning mindaks edasi ülesse 5. lainet tegema. Aga teine variant on, et siis lõppeb 5 lainet 2009. aasta põhjast. Kuna 2009. aasta põhi oli ka neljas laine, siis järgmine korrektsioon (kui see on aste suurem 4) oleks selle laine sisse. Kui aga ülesse saaks valmis 5 lainet - siis võiks veel hullem langus tulla. Sellisel hetkel ei tahaks olla loodavates väikese tasuga indeksfondides (see on natuke, nagu praegu pakutaks taksoteenust ilma juhita - on ju odavam, sõitke, kui julgete).

Selle graafikul langevad sinise ja selle sees oleva punase lugemise numbrid väga hästi kokku. Punase 5 lainet ongi sinise laine [3]., lõpuks sobib punane 2.000 tase. Detsembri alguses kirjutasin päevikusse, et punase (3) sees võiks olla pidevalt pikk. 9-ndal vaatasin, et mingi taseme pealt võiks tulla pööre ning detsembri futuuri asemel tuleks valida mõni uuem. Tulin siis välja. Loodan nüüd parema hinnaga sisse saada.

Ajast. Tulevikus on lainete numbrid vaid illustreerimaks hinnataset. Aega ei tasu nende järgi vaadata. Nädala lõpus tuli mul pähe mõte, et võib vaadata hinnatasemete lõikumist horisontaalsema kanaliga. Siis oleks ajaks (3) puhul 2017. aasta juuni ja [5] puhul 2018. aasta veebruar. Ei maksa aga kindel olla, et nii pikalt kanalis püsitakse - kui mitte varem, siis sinise 4 juures prognoosiks ma väljumist. 

Sisemise struktuurina on (3) sees olev 3 veel jälginud sobivalt standardtasemeid, lubab lõppu õiges kohas. Omakorda selle sees olev 4 (mis on just lõppemas) tuli aga minimaalselt allapoole oodatavast tasemest. Selle üle võib natuke muret tunda, kuid (kuigi see on matemaatiliselt ideaalses jaotuses võimalik) ei ole vast põhjust loota, et kõik neli taset üksteise sees ideaalselt tasemeid hoiavad.

Kullagrupp põhja kinnitamas

Eilne järsk tõus viis nii kulla kui ka kullatootjad nii kaugele, et ollakse väga lähedal ajaloolise põhja toimumise kinnitamisele.

Kulla pikaajaline (kogu korrektsiooni) graafik:

See graafik on tõmmatud projekteeritud tasemetena siin allpool viidatud esimeses artiklis toodud tasemetelt. Standard-tõus oleks siis 3. laine tasemele 1.618 ja sealt 4. laine alla kuni 1.000. Nagu artiklis kirjutatakse, on toorainetele omane lainete venimine, seepärast mindi 2.000 vastu. Allpool on 1.000 tasemest juba käidud kergelt allpool.
Languse sees tõmmatud projektsioonil käidi pea 2.000 vastu. Järgmine oluline tase oleks 2.382 ($886.8), kuid see on juba päris kaugel. Seega - kui 4. laine põhi pole veel ka tehtud, siis see jääb ilmselt ikka juba tehtud põhja kanti.

Päevade graafikul näeb asi välja järgmine:

Siin on huvitav kahe taseme 2.000 esimeselt projektsioonilt (extension) ja 1.000 teiselt projektsioonilt pea ideaalne kokkulangemine (confluence). Pea nende tasemete vastas käidigi detsembri alguses.

Tõusu tasemete nägemiseks on parem 240m graafik:

Siin on 4 taset punasega. Igast neist "läbisõit" tähendab, et tõenäosus uue põhja tegemiseks väheneb tunduvalt. Teine neist läbiti eilse liikumisega. Liikumise tugevus on ilmselt seletatav lühikeste positsioonide sulgemise vajadusega, vajadusega optsiooni turutegijatel ja fondide haldajatel pikkasid positsioone soetada.
Võimalikku tõusu näitaksid siin sinised tasemed. Jaanuari lõpuni oleks leading diagonal, siis  lühike korrektsioon ning praegu oleks alanud juba (iii) of 3. Kui see nii on, siis peaks ruttu jõutama vähemalt $1200 peale ja sealt korrigeerumine võiks püsida enam-vähem praguse hinna peal.

Kullatootjad (GDX) on ka julgelt ülesse läinud.

Siin toodud sinise kasti tase oli mul toodud võimalik põhja tasemena septembri jutus.
Teoreetiliselt on see veel võimalik (5 graafikul). Siis oleks lõpudiagonaal rohelises kanalis. Selle sees oleks veel natuke ruumi tõusta. Kuigi eilset tõusu ($17.11) üle oktoobri tipu ($17.04) võib pidada juba üheks kinnituseks, et põhi on tehtud. Selle versiooni lõplik välistus oleks tõus üle 2015.a. alguse tipu 23.22. Samas, kui jaanuari põhjast on juba üles minemas impulsslaine, siis ka selle esimene osalaine peaks saama selle taseme all läbi ja tulema korrektsioon peaaegu praeguse hinna tasemeni tagasi.

Olen toorainete (metallide) graafikuid seni liiga vähe analüüsinud. Kogu aeg mõtlesin, et "uduse" languse ajal pole need olulised. Samas oleks kogemuse mõttes see hea olnud - need käituvad ikka teistest varaklassidest erinevalt.

Igal juhul oleme hinnatasemetel, millest aastate pärast suure tõenäosusega vaid unistada saame. Lugesin täna ühe Elliott'i laineid kasutava analüüsimaja (selle kõige nimekama) juttu, et praegune põhi oleks vaid languse A, milele järgneb B üles ja siis C veel allapoole. Ma pole pikka aega nende jutte lugenud, kuid see lugemine tundus mulle väga "auklik". Analüüsi ei saa graafikul nii teha, et enne on mingi kinnisidee (deflatsioon) pähe võetud ning siis tuleb kuidagi iseenesest sellele ka graafikul tõestus. Graafik on ikka asi omaette - kui suuta neid vaadata nii, et mingeid "piiranguid" ajus pole, oleks asi väga hea.

P.S. 2015. aasta suvel kirjutasin Facebookis artiklitest kulla kohta. Sealt ei ole eriti lihtne leida neid vanu postitusi. Panen need viited ka siia:

A Different Perspective On A Top For Gold

The next great bull market: Gold $25,000

S&P'l MACD divergence

Selle nädalaga tuli S&P nädala graafikul välja signaal MACD divergence (MACD histogram oli eelmine nädal minimaalselt positiivne). See ei ole nii sageli esinev signaal, samas on see näidanud mitmeid olulisi asju. Ka Eestiga seotud Alexander Elder'i selle kohta käiva raamatu tutvustuses kirjutasin ma: "Siinse õpetuse järgi oli nädala graafikult leitav 2007 aasta tipp ja 2009 aasta põhi. See signaal oli ka Apple'i aktsial natuke enne 2012 sügise tippu."

Käesolevale eelnevalt on siinsel graafikul MACD peal veel 4 noolt, mis näitavad seda signaali. Peale ühe, on kõigil juhtudel toimunud üle 60-punktine kukkumine. 2012. aasta esimese noole puhul juhtus, nagu ma ka siin olen kirjutanud, et peale signaali mindi tegema veel uut tippu. Graafiku all vasakus nurgas on näha (märgistamata) sama signaal 2009. aasta märtsi põhjas.

Signaalid pikaks ja lühikeseks minekuks

Pikemaid trende jälgitakse erinevate signaalide järgi. Üks õpetus on minna pikaks ja lühikeseks, kui kuude graafikul lõikuvad 1EMA ja 20EMA. Samas soovitakse lühemaajalise strateegiaga olla pikk, kui päevade graafikul on 50EMA üle 100EMA. Lühikeseks minna päevade graafiku järgi vaid siis, kui ka kuude osas on eeltoodud nõue täidetud.
Ise olen juba pikemat aega jälginud MACD, SlowStochasticu ja RSI liikumisi. Olen olnud hooletu ja pole kõike pidevalt jälginud, kuid püüan kahe graafiku peal kirja panna, mida vaadata ja kuidas sellest järeldada trendi pööramist. Loodan, et ka ise seda hiljem lugedes püsib tähelepanu parem.
Kriteeriume, millest järgnevate graafikute all kirjutan, olen vahelduva eduga jälginud juba eelmisest aastast. Alltoodud jutt peaks näitama, et nende jälgimine peaks olema tulus.
Sel suvel olen vaadanud Elliott'i laineid, tähelepanu neile tehnilistel näitajatele on nõrk olnud. Tundub, et hea tulemuse saamiseks peaks jälgima neid kahte asja korraga ja siis, kui prognoosid kokku lähevad, on ilmselt tõepärane signaal.

Kõige pealt S&P 500.

Kõige pealt signaal, mille järgi pidi lühikeseks minema 4. aprilli õhtul. Hinna tõusutrendi viimase laine ajal tekkis selge nõrgenemise signaal RSI ja SlowSTO peal (vt. langevad jooned neil). MACD histogrami peal on näidatud divergence. Täpne nõue oleks, et histogram käiks vahepeal alla nulli, siin on ta ca nulli peal. Samas on näha, et histogrami laine ei tõuse indeksi 2. aprilli tipu ajal enam eelneva tipu tasemele. Signaal lühikeseks minemiseks on seega selge. Soovitus mitte minna lühikeseks, kui hind on üle 18SMA, tähendab, et positsiooni minnakse noolega näidatud kohas hinnalt 1,398.98. Ettevaatuse mõttes võiks stop olla 2. aprilli tipu peal, mis on küll küllaltki kaugel, kuid pika liikumise otsimisel pole võib-olla liiga kaugel. Julgema lähenemise puhul võib stopist loobuda - ma olen vaadanud, et MACD divergence abil sisenedes võib tulla veel üks laine vastu tekkivat trendi ja sel puhul viiks stop enne oodatud trendi algamist positsioonist välja.
Analoogsed signaalid vastupidi olid saabunud 8. juuniks - hind 1,325.66.
Need pildid on peaaegu peegelpildid. Kui vaadata edasi, siis juulis ja augustis tekiksid ka nagu signaalid MACD divergence'i järgi. Kauplemisel stohhasticu ja MACD kasutamisel soovitatakse kasutada mõlemat. Stohhasticu lõikumist ei maksa pidada üldjuhul signaaliks esimesel korral, oodata võiks ka MACD keskmise allapoole suundumist. Üldjuhul pole stohhasticu lõikumine siis veel müügisignaal, kui MACD keskmine pole jõudnud üle nulli.
Suve algusest olev tõusutrend on selles mõttes lihtne, et järgnev laine pole kunagi eelneva põhjast läbi läinud - seega eelneva laine all olev stop oleks siiamaani positsioonis pidanud. Vastu trendi loetakse, et stohhastic läheb tasemeni ca 40 (langusel 60). Augusti lõpu põhi on juba selgelt allpool, see näitab trendi nõrgenemist. Keskpankade lisaraha on seda ilmselt nüüdseks värskendanud.
Lisaks päevade graafikule tasub kindlasti vaadata ka pikemat graaafikut. Nädala graafikul näitab stohhasticu teise suuna võtmine, et pikem trend on muutumas.

Teiseks euro.

Eurole panin nädalate graafiku. Tegelikult on need  MACD divergence'd ka päevade graafikul. Eriti valuutade puhul näitab nädalate graafik pikemaajalisi trende paremini.
Sel graafikul on  divergence kahel märgitud puhul väga selgelt välja tulnud. Seda ei toeta nii selgelt kui S&P puhul Stohhastic ja RSI, kuid kuna lained on nii pikad ja sügavad, siis need hooindikaatorid on järgnevate lainete tippude puhul enam-vähem samal tasemel, kuigi hind on palju muutunud. Sisenemise märgid panin peale signaali päevale, kui hind läks läbi 18SMA. Tegelikult on võimalus nädala graafikul tekkinud signaali puhul sisenemise hetke valida päevade graafikult.
Pikemaajaliste trendide muutumist võib ennustada kuude graafikult. Hetkel on küllalt selge negatiivne MACD divergence Dow Jones'i Industrial Averagel, Nasdaq 100-l, S&P 500-l. See lubab kogu trendi peatset allapoole pöördumist. Kuude graafiku signaal ei tähenda muidugi nii kiiret uut liikumist, kui lühemate graafikute signaal. Eks kindlasti mõjutab (venitab) tekkivaid liikumisi ka keskpankade lisaraha. Kuid turgude meelsus on pöördeks juba valmis.

Uus IPhone tulemas

Täna on kuupäev, mil presenteeritakse uut IPhone'i. Loomulikult on väga raske järjest ootajate ootusi täita - ei ole ju Apple midagi nii suurt telefonidele lisanud. Ükskord tuleb turul ka pettumus. Praeguse seisuga on Apple'i aktsia nädala graafikul selge negative divergence. Kui muidugi peale homset uudist aktsia üles sööstab, siis nädala lõpuks muutub graafik tunduvalt. Üheks  negative divergence'i tingimuseks on, et MACD histogram läheb uuesti langusesse madalamalt tasemelt kui eelmine kord. Tänaõhtune madalam tase ei pruugi seal säilida nädala lõpuni. Divergence'i kohta on hea raamat "Trading Divergences".
Ilmselt on olulisem nii Apple'i, kui ka teiste aktsiate, liikumisele ülehomne Fed'i sõnum.

Business Insider on avaldanud statistikat Apple'i aktsia liikumise kohta uute telefonide väljatoomise ajal.